Energy Transfer (États-Unis) envisage d'acquérir Vaquero Midstream pour 2,625 milliards de dollars

fr.wedoany.com Rapport : Le 6 octobre, Energy Transfer et Vaquero Midstream ont signé un accord définitif aux termes duquel Energy Transfer acquerra Vaquero pour environ 2,625 milliards de dollars, la contrepartie comprenant 1,95 milliard de dollars en numéraire et environ 33,3 millions de nouvelles unités ordinaires Energy Transfer émises. La transaction devrait être finalisée au quatrième trimestre 2026, sous réserve de l'obtention des autorisations réglementaires et de la satisfaction des conditions de clôture habituelles.

Les actifs principaux de Vaquero sont situés dans le sud du bassin du Delaware, dans le bassin permien au Texas (États-Unis), et comprennent environ 300 miles de réseaux de collecte de gaz naturel en tête de puits et de transport intra-bassin, desservant les comtés de Loving, Reeves, Ward et Winkler. La société exploite également le centre de traitement du gaz naturel de Caymus, situé près de Coyanosa dans le comté de Pecos, qui dispose actuellement de 3 unités de traitement pour une capacité totale d'environ 675 millions de pieds cubes par jour.

Le centre de traitement de Caymus dispose également de terrains permettant la construction de deux unités de traitement supplémentaires, ce qui porterait la capacité totale de traitement à environ 1,2 milliard de pieds cubes par jour après extension. Le système existant de Vaquero correspond à une superficie de service dédiée d'environ 100 000 acres, les contrats clients étant principalement des accords à long terme à tarif fixe, avec une durée contractuelle résiduelle moyenne d'environ 10 ans.

Le réseau existant de Vaquero est déjà raccordé aux infrastructures aval de gaz naturel et de liquides de gaz naturel d'Energy Transfer. Après la réalisation de la transaction, le gaz naturel et les liquides de gaz naturel supplémentaires pourront accéder davantage aux systèmes existants de transport par pipeline, de fractionnement, de terminaux et d'exportation d'Energy Transfer, permettant ainsi un raccordement direct entre la production amont du bassin du Delaware et son réseau midstream aval.

Energy Transfer exploite actuellement environ 140 000 miles de pipelines et infrastructures énergétiques associées aux États-Unis. La société s'attend à ce que les actifs de Vaquero, une fois consolidés, accretent immédiatement le flux de trésorerie distribuable par unité ; cette transaction élargit également sa capacité de collecte et de traitement du gaz naturel dans le bassin du Delaware et préserve les conditions pour l'extension ultérieure des deux unités de traitement de Caymus.