Ovintiv (États-Unis) envisage d'acquérir des actifs pétroliers et gaziers dans le Montney canadien pour 890 millions de dollars

fr.wedoany.com Rapport : Le 26 octobre, le producteur américain de pétrole et de gaz Ovintiv a annoncé la signature d'un accord d'acquisition définitif avec la société canadienne Logan Energy, portant sur l'acquisition de l'intégralité des actions de cette dernière pour une contrepartie d'environ 890 millions de dollars (environ 1,26 milliard de dollars canadiens), incluant la dette nette prévue d'être assumée à la clôture. Cette transaction porte sur environ 266 000 acres nets de droits dans la zone pétrolière et gazière de Montney au Canada, une production d'environ 20 000 barils d'équivalent pétrole par jour et 420 emplacements de forage potentiels. La clôture est prévue au début du premier trimestre 2027.

Selon l'accord, Ovintiv acquerra les actions de Logan Energy par l'intermédiaire de sa filiale canadienne, au prix de 1,40 dollar canadien en espèces par action. La transaction prévoit également la scission de Logan Oil, société nouvellement créée au sein de Logan, au profit des actionnaires existants, qui recevront en outre des bons de souscription correspondants. En incluant l'évaluation initiale de la société scindée, la contrepartie totale pour les actionnaires s'élève à environ 1,48 dollar canadien par action. Le financement de l'acquisition sera assuré par la trésorerie existante de l'entreprise, ses lignes de crédit et le financement par papier commercial.

Les actifs à acquérir sont principalement situés dans les régions de Simonette et Pouce Coupe de la zone pétrolière et gazière de Montney au Canada. La production actuelle s'élève à environ 20 000 barils d'équivalent pétrole par jour, comprenant environ 7 000 barils de pétrole brut et de condensat, 70 millions de pieds cubes de gaz naturel et 1 000 barils d'autres liquides de gaz naturel. Les 420 nouveaux emplacements de forage potentiels sont calculés sur la base d'une longueur équivalente de puits horizontal de 10 000 pieds, dont environ 220 sont considérés par l'entreprise comme des emplacements à haut rendement, les quelque 200 autres étant des emplacements de développement ultérieur. À l'issue de l'acquisition, les droits fonciers stratégiques d'Ovintiv dans la région de Montney devraient s'étendre à environ 720 000 acres.

Les installations associées comprennent deux nouvelles installations de collecte et de traitement de pétrole brut situées dans la région de Simonette, d'une capacité de traitement combinée de 24 000 barils par jour. L'une d'elles a été mise en service au troisième trimestre 2026, l'autre devant être mise en service avant la fin du premier trimestre 2027. La transaction comprend également des participations dans deux installations de traitement de gaz naturel, à savoir une participation de 50 % dans une installation d'une capacité de 90 millions de pieds cubes par jour dans la région de Simonette, et une participation de 65 % dans une installation d'une capacité de 57 millions de pieds cubes par jour dans la région de Pouce Coupe.

Ovintiv prévoit de réaliser environ 60 millions de dollars de synergies de coûts par an grâce à l'intégration de la production pétrolière et gazière, du développement des forages, des opérations sur site et des activités de gestion. Parmi celles-ci, les économies de coûts par puits sur les actifs à acquérir devraient dépasser 2 millions de dollars. La transaction a été approuvée à l'unanimité par les conseils d'administration des deux parties ; la clôture reste soumise à l'approbation des actionnaires de Logan Energy, du tribunal et des autorités de réglementation.