Le projet aurifère et cuprifère Troilus au Canada obtient des engagements de dette de 850 millions de dollars

fr.wedoany.com Rapport : Le 28 septembre, Troilus Mining a annoncé que KfW IPEX-Bank, filiale de la banque allemande de développement KfW, et la Société Générale ont accordé des engagements de dette crédit-approuvés d'un total de 850 millions de dollars pour le projet aurifère et cuprifère Troilus, dans la province de Québec au Canada. Ces fonds font partie d'un ensemble de financement par dette de 1,1 milliard de dollars que le projet prévoit de lever ; Exportation et développement Canada envisage également d'apporter 250 millions de dollars de financement, toujours en attente d'approbation finale.

Le financement de 850 millions de dollars adopte une structure de financement de projet garanti senior ; les engagements restent subordonnés à la mise en place de la totalité de la facilité de dette de 1,1 milliard de dollars, à l'approbation des agences de crédit à l'exportation, à la finalisation des diligences restantes, à la signature des documents de financement définitifs et à l'obtention des autorisations réglementaires pertinentes. La structure de financement prévoit un différé d'amortissement du principal pouvant aller jusqu'à 3 ans pendant la phase de construction, suivi d'un remboursement échelonné sur une durée nominale de 10 ans, en fonction des flux de trésorerie attendus du projet. Le taux d'intérêt final et l'ensemble des conditions de financement seront publiés après la signature des documents définitifs.

Le projet Troilus est situé dans le centre-nord du Québec. Le rapport technique le plus récent prévoit une exploitation à ciel ouvert, une durée de vie de la mine d'environ 26 ans et une capacité nominale de traitement de l'usine de 5 000 tonnes par jour. Sur l'ensemble du cycle de vie, la production payable est estimée à environ 5,63 millions d'onces d'or, 472 millions de livres de cuivre et 10,88 millions d'onces d'argent ; le capital initial du projet s'élève à environ 1,428 milliard de dollars. Sur la base d'un prix à long terme de 3 600 dollars l'once pour l'or, de 5 dollars la livre pour le cuivre et de 50 dollars l'once pour l'argent, la valeur actualisée nette après impôts du projet est d'environ 3,2 milliards de dollars, le taux de rendement interne de 22 % et le délai de récupération d'environ 3,6 ans.

Le financement du projet et les préparatifs d'ingénierie avancent actuellement en parallèle. En mai de cette année, Troilus a porté le montant autorisé du financement par dette de 1 milliard de dollars à un maximum de 1,2 milliard de dollars ; en août, Metso a été retenu pour fournir le premier lot d'équipements de traitement principales, comprenant un concasseur giratoire, un concasseur à cône, des alimentateurs, des équipements de criblage, un broyeur à rouleaux à haute pression et un broyeur à boulets. L'agence finlandaise de crédit à l'exportation Finnvera a ensuite émis une lettre d'intention portant sur un soutien potentiel au crédit à l'exportation d'un montant maximal d'environ 132 millions de dollars, lié à l'acquisition des équipements Metso.

Troilus poursuit également les travaux d'ingénierie détaillée, de permis et d'approvisionnement. Le Québec a déjà alloué 70 mégawatts de capacité hydroélectrique au projet ; la société prévoit de progresser vers la décision finale d'investissement et la clôture financière une fois le financement restant et les approbations obtenus.