fr.wedoany.com Rapport : Cambria Gold Mines Inc. (code boursier : CAMB à la Bourse de croissance TSX, code OTCQX : CAMVF) a annoncé la signature d’un cadre de conditions contraignant avec ECC Ventures 4 Corp. (code boursier : ECCF.P à la Bourse de croissance TSX), prévoyant la scission de tous ses droits dans le projet de gisement de porphyre cuprifère et aurifère de Mt. Margaret au profit d’ECC4. Cette transaction devrait constituer une « opération qualifiée » pour ECC4 et, une fois réalisée, permettra de faire avancer le projet Mt. Margaret par l’intermédiaire d’une nouvelle société indépendante cotée en bourse, Freedom Copper Corp.
Le gisement Mt. Margaret est un système porphyrique calco-alcalin situé à environ 22 km au sud-ouest de Randle, dans l’État de Washington, aux États-Unis, et renferme une minéralisation à haute teneur en cuivre, or et molybdène. Le projet se trouve principalement sur des titres miniers fédéraux brevetés détenus en partenariat entre Cambria et le Bureau of Land Management (BLM) des États-Unis. Par l’intermédiaire de son entité américaine Ascot USA Inc., Cambria contrôle 50 % des droits miniers sur des claims brevetés sélectionnés au cœur du gisement, tandis que le BLM détient les 50 % restants. Cambria détient également 100 % des droits sur 184 claims filoniens autour de la zone minière.
Ce système porphyrique a été découvert et exploré par Duval Corporation entre 1971 et 1980, période durant laquelle 105 forages au diamant totalisant 20 729 mètres ont été réalisés (Taylor, 1980). Duval a réalisé une estimation historique des ressources minérales pour ce projet, totalisant 577 millions de tonnes à une teneur de 0,36 % de cuivre, 0,24 g/t d’or, 0,011 % de molybdène et 1,58 g/t d’argent (Taylor, 1980). Cette estimation historique est antérieure à la mise en œuvre de la norme nationale 43-101 et ne répond pas aux normes actuelles de classification des réserves et ressources. En 2010, Ascot Resources Ltd., prédécesseur de Cambria, a réalisé 10 forages totalisant 4 880 mètres de forage diamanté de densification, confirmant et élargissant la zone minéralisée.
Selon le cadre de conditions, Cambria transférera toutes les actions ordinaires de sa filiale à part entière Ascot US à une nouvelle filiale britanno-colombienne à part entière, Cambria Subco. La transaction devrait être réalisée par le biais d’un plan d’arrangement légal. Les actions ordinaires d’ECC4 seront regroupées selon un ratio de 8,5 pour 1, et le nom de la société sera changé en Freedom Copper Corp. ECC4 acquerra toutes les actions de Cambria Subco auprès de Cambria en échange de 17 849 044 actions ordinaires d’ECC4 (représentant environ 62,4 % des actions de Freedom Copper avant distribution après le financement de la transaction). Cambria procédera à une recapitalisation, distribuant 3 575 773 de ces actions de contrepartie de Freedom (environ 20 %) à ses actionnaires existants à titre de remboursement de capital présumé exonéré d’impôt.
L’objectif de cette transaction est d’offrir aux actionnaires de Cambria la propriété de deux sociétés indépendantes cotées en bourse, permettant aux marchés des capitaux d’attribuer une valeur indépendante au projet Mt. Margaret. Cambria continuera à se concentrer sur l’avancement de la mine d’or Premier et du projet aurifère Red Mountain, dans le nord-ouest de la Colombie-Britannique.
La réalisation de la transaction est soumise à plusieurs conditions, notamment la signature d’un accord d’arrangement, l’approbation des actionnaires de Cambria lors d’une assemblée générale extraordinaire, l’approbation des actionnaires d’ECC4, l’approbation de la Cour suprême de la Colombie-Britannique pour l’arrangement, l’acceptation de la transaction par la Bourse de croissance TSX, l’approbation conditionnelle de la cotation des actions ordinaires de Freedom Copper, ainsi que la réalisation du financement de la transaction par Cambria et ECC4. Le financement de la transaction devrait être réalisé par un placement privé par l’intermédiaire de courtiers, pour un produit brut total pouvant atteindre 100 millions de dollars, chaque reçu de souscription étant émis à un prix d’au moins 10,00 $.
À l’issue de la transaction, l’équipe de direction de Freedom Copper comprendra : Ryan Weymark en tant que chef de la direction par intérim, Christopher Park en tant que chef des finances par intérim, Cleveland Rueckert en tant que vice-président principal, David Thomas en tant que chef de projet, Asa East en tant que vice-président de l’exploration, et Orla Abrahams en tant que coordonnatrice des relations communautaires. Le conseil d’administration de Freedom Copper sera composé de huit administrateurs, dont Alex Morrison (président), Joe Driscoll, Kim Colloton, Ivy Estabrooke, Ryan Weymark, Rob McLeod, Steve Gottesfeld et Nathalie Sajous.
Les informations scientifiques et techniques contenues dans le présent communiqué ont été examinées et approuvées par Blaine Smit, vice-président de l’exploration de Cambria Gold Mines Inc. M. Smit est une « personne qualifiée » non indépendante au sens de la norme NI 43-101.
