Selon des personnes informées, le négociant en énergie basé en Suisse, Mercuria Energy Group, est sur le point de conclure un accord pour acquérir la raffinerie et le réseau de stations-service de Raízen en Argentine auprès du producteur brésilien de biocarburants. La transaction, dont la valeur devrait dépasser 10 milliards de dollars, comprendra une raffinerie et des centaines de points de vente au détail.
Les sources indiquent que les négociations ont progressé de manière significative et pourraient être finalisées rapidement, mais il existe encore un risque d'échec. Une autre source a déclaré que la signature d'un accord définitif pourrait prendre plusieurs semaines. Aucun accord contraignant n'a encore été signé entre les parties.
Les actifs argentins de Raízen avaient attiré l'intérêt de plusieurs sociétés de négoce mondiales, y compris Vitol, qui avait également exprimé son intention d'acheter. Cependant, selon les personnes informées, les discussions avec Mercuria sont plus avancées. Mercuria, Vitol et Raízen n'ont pas commenté cette affaire. Bloomberg avait précédemment rapporté que Mercuria était proche de conclure un accord.
Raízen, une coentreprise entre le conglomérat brésilien Cosan et Shell, fait face à des pressions financières en raison de pertes trimestrielles consécutives et d'une dette élevée. La détérioration de son bilan a entraîné des ventes d'obligations et plusieurs déclassements de sa notation de crédit cette semaine. Fitch Ratings a abaissé la note de Raízen à « CCC », tandis que S&P Global Ratings l'a abaissée à « CCC+ », reflétant les inquiétudes du marché concernant sa liquidité et les risques de refinancement.
Lundi soir, Raízen a confirmé avoir nommé les cabinets d'avocats Pinheiro Neto et Cleary Gottlieb comme conseillers juridiques, et Rothschild comme conseiller financier, ce qui est considéré comme une préparation à une éventuelle vente d'actifs ou à une restructuration. Pour Mercuria, cette acquisition approfondira sa présence en aval en Amérique du Sud, l'aidant à sécuriser ses marges et son accès au marché face aux fluctuations du marché mondial de l'énergie.
